[投资功课] 资产配置的研究 - 美股与美债之负相关 与 黄金存折回测
2013年初, 美股到近3年新高, 又逢汇款至美国Firstrade定期投入之际,
如此的相对高点, 实在让我买不下美股ETF,
但钱放在帐户, 没有投入是没有利息更没有股利配发,
想到投资学时常提到, 股票与债券有负相关的特性,
想想不如就投入债券ETF吧, 毕竟之前为了高报酬,
仅持有美股,中国,与全球ETF, 完全没有债券部位,
属意Firstrade免交易费的Vanguard长期债, 因为它殖利率比较高, 有4% XD
再去查了一下它与美股的连动关系, 确实有美股涨它就跌的趋势, 看来有适合..
现在买美债至少不会买在最高点, 也算是为我的资产做另类再平衡..
因为只买债, 股债比可从100%->85%, 使资产配置更佳化
留下一点现金再观察啰!
新的配置圆饼图
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Part2.
提到了资产配置, 让我想到黄金, 这个所谓可以对抗通膨的贵金属,
看看苏格兰银行成堆的金砖..XD
它到底适不适合纳入资产配置的一环, 我试著做了定期定额投入黄金存折 一年的回测..
假如从2012/01每月投入台币10000购入黄金, 买进12次, 至2013/01/11卖出..
以华南银行黄金存折 近1年报价计算(https://ibank.hncb.com.tw/netbank/servlet/TrxDispatcher?trx=com.lb.wibc.trx.GDHistoryRate&state=prompt&setmenu=N)
这1年下来的报酬率会是-3%, 而这1年期间不会衍生任何兹息,
只能等到满意的报酬卖点再卖出, 感觉要很会观察买点投入的人, 会比较适合..
目前看来不适合我..有机会再多做一点功课研究看看,
如果有人对买黄金还颇有心得的话, 还请指点一二阿..XD
以上为个人投资浅见,如有错漏欢迎指正,感谢~