高龄化已是全球趋势，G20把人口老化列为全球风险；但光靠政府的照顾肯定不够，民众要存够退休金，还是得运用基金、信托以及把活化房子这三种工具；如何存够养老金，安稳退休，这是每个人必须从现在就开始规画的重要课题。

行政院长苏贞昌最近指出，到2026年台湾就要进入超高龄社会，政府要提供高龄者照顾，让大家有感。但实际上，光靠政府的照顾肯定不够，民众要存够退休金还是得运用基金、信托以及把房子活化这三种工具。

退休金不足的问题到底有多严重？勤业众信会计师事务所总裁赖冠仲，最近在一场研讨会中透露，6月底在日本举行的G20高峰会财长会议中，已经把人口老化列为全球风险的问题，超高龄社会来临后，不论政府或个人都将面临一连串严重问题。

根据G20资料，当一个国家进入超高龄社会后，很容易出现低利率、低经济成长、以及政府高财政支出三个问题，这是因老人倾向多存钱少花钱，游资充沛压低利率，而人口老化后投入生产的劳力变少，经济成长力道较弱。若老人没有存够退休金，会形成严重社会问题，政府反而要付出更多经费来照顾老人，而这种现象在日本最明显。

信托公会秘书长吕蕙容指出，日本已进入超高龄社会（65岁以上人口比重达20%），但政府提供的退休金远远不足，使得部分老人为了生活只好行窃。据指出，日本每五个服刑者就有一人超过60岁，按日本法律规定，老人偷一块200日圆的面包，须入监二年，但一旦老人进入监狱，日本政府每年须多花420万日圆预算，来照顾这些在监狱老人，形成在监狱养老（包吃、包住、包看病）的异常现象。

日本的现象值得台湾警惕，在台湾即将进入超高龄社会之际，政府、企业及个人三方都要重视这个现象，并寻求解决方法。

吕蕙容指出，根据劳动部在2018年的资料显示，劳工平均退休年龄为61岁，以劳退旧制，若按月领劳工约可领到2.4到2.6万元，而适用新制劳工每月可领的金额约2.3万元，光靠这两项退休金显然不够，解方就是任何年纪的劳工，都要马上开始进行累积退休金的计划，而且愈年轻开始愈好。

多位专家指出，民众累积退休金主要有三种工具，分别是基金、信托、以及透过以房养老的贷款方式，将房子从不动产变成轻资产，取得现金流供退休用。

最近在金管会鼓励下，基富通证券公司推出好享退的方案，选出9档目标风险及目标日期基金供民众报名，以定期定额方式参与投资累积退休金，估计到7月底时报名参与的民众可望超过9万人，基富通并对报名投资的民众进行调查，但结果却令基富通董事长林修铭有点担心。

林修铭指出，调查显示，近九成的受访者同意累积足够退休金是自己的责任，但真正有实施累积退休金行动的民众只有三成二，显然很多人累积退休金的态度并不积极，这必须积极再加强宣导；其中最大的迷思是，很多人担心现在投资基金，会不会买在高点被套牢？

林修铭表示，这种迷思必须打破，因为当以定期定额长期投资时，就可以拉平资本市场波动的风险，并累积到退休金，如果顾虑太多不敢投入，或看到市场往下跌就停扣，那累积退休金的绩效就会差很多。

此外，除了个人的努力外，政府和企业也应努力协助民众累积退休金。吕蕙容指出，目前有不少企业实施各种员工信托，员工投入一定金额企业也相对提拨同样金额，一起投资股票或基金，等员工退休时，这些投资收益就成为员工退休金的一部分。

贝莱德投信董事长李豪指出，这类企业和员工相对提拨的方式，可协助员工累积一部分退休金，并增加员工对公司的向心力，国外很多公司也有做，台湾可以大力推广。

吕蕙容指出，其实政府可规定在做公司治理评鉴时，把有实施员工信托的企业列为加分项目。如此一来，政府不用花钱，就可刺激企业采用这种方式，强化员工累积退休金的意愿，两全其美。

劳工领取退休金，不论是一次领或分期领，都采取定额免税的方式，只要把握原则，在计算上相当简单。

台北市国税局官员指出，按财政部规定，劳工于2019年取得一次领取退休金，定额免税计算方式是分3段，第一段：在18万元乘以年资的范围内免税；第二段：超过18万元乘年资到36.2万元乘年资之间的数额，以半数为所得；第三段：超过36.2万元乘年资的金额，则全数计入所得课税。

举例来说，若A工作了20年，在2019年领到一次给付退休金500万元，那就是把500万元依上述公式拆成3部分，再计算可享受的定额免税金额，计算方式如下：

1.18万元×20年＝360万元→此部分全部免税。
2.500万元－360万元＝140万元，在上述公式的第2段范围内，只以半数做为所得课税，因此，此部分A的定额免税金额为70万元。
3.A领的退休金全部定额免税金额为：360万元＋70万元＝430万元。
4.因此，A领到的500万元退休金，只须申报70万元退休所得（500万元－430万元），再并入A的综合所得课税。

此外，当劳工采分期领取的年金给付方式，定额免税金额固定为78.1万元。举例来说，若A的退休金是分年领取，每年可领80万元，那A要申报的退休所得就是1.9万元（80万元－78.1万元），再并入A的综合所得课税。