在接下来的一个阶段了，科技能力是硬核资产，决定了在这个市场上，谁走谁留。

　　中国人喜欢迷信风口，尤其是来钱快的风口。这一点，在互联网金融野蛮生长的那些年体现的淋漓尽致。可惜，这种集体狂欢的日子总是短暂的，如我们之前所说，这个行业已经进入了洗牌期。

　　既“互联网金融”之后，第二个被集体标榜的名词是“金融科技”。在满大街的“金融科技”背后，大家心知肚明，实际上这并不是件简单的事儿。准确的说，在接下来的一个阶段了，科技能力是硬核资产，决定了在这个市场上，谁走谁留。

　　科技遇见财富管理

　　新一轮的财报季来了。

　　围观了科技金融第一股宜人贷的财报后，我们发现了不少亮点。第一个引起注意的是，2018年三季度，线上财富管理稳健增长。

　　这背后，是宜人财富在这一年中的迅速发展。作为“三驾马车”之一，宜人财富在宜人贷自身资产的基础上，引进了多个公募基金、保险等投资产品，从宜人贷的资金端顺利转型成为一个综合财富管理平台。

　　除了投资品类的丰富，宜人财富的核心逻辑在于，通过底层的智能财富管理系统，为用户提供个性化的投资方案建议和全生命周期资产管理。

　　这正是中国投资者的痛点。尽管新中产和大众富裕阶层的群体数量在不断扩大，但由于缺乏专业的投资知识，很多时候他们甚至无法正确认识自己的实际风险承受能力，更别提找到适合的投资策略了。这导致了一个现象：无论公募基金处于熊市还是牛市，大多数投资者都始终亏损。

　　在走访了多位顶级理财规划师后，宜人财富把他们的核心方法论剥离出来，并通过自己的科技能力将其线上化，形成门槛和使用成本更低的人工智能理财师。通过分析用户的资产状况、家庭阶段、风险偏好等属性，得出相应的投资模型，并匹配对应的投资组合。

　　受益于这种符合中国特色的财富管理模式，宜人财富的规模迅速扩张，截至目前累积服务了超过150万名用户，人均在投资产超过14万，平均投资期限超过12个月。

　　风控输出渗透行业

　　另外两组值得关注的数据是，一方面，宜人贷I级、II级、III级、IV级和V级贷款在公司产品组合中的占比已经调整为11.5％、32.7％、31.3％、17.8％和6.7％，II级和III级借款人成为大部分。同时，贷款总量中，高达32.2%来自老用户的二次借款。

　　这意味着，宜人贷正在借款人整体质量不断提升的同时，反复进行优质用户的“提纯”，积累和扩大自己的核心用户池。这是非常值得竞品学习的一点，不难判断，这部分高质量的忠实用户，已经在为宜人贷筑起护城河。

　　这背后是宜人贷被金融行业和合作伙伴盖章认证的风控系统有效性。

　　今年9月，宜人贷与新网银行举行战略合作签约仪式，宜人贷通过自己的风控模型、结合新网银行的用户特征先进行一次筛选，将通过筛选的客户输送给新网银行。新网银行行长赵卫星曾坦言，他们看重的是宜信和宜人贷过去12年里，服务超过300万非银类借款客户的经验，以及因此积累的数据和科技能力。

　　持有类似看法的不止赵卫星一个人。一个数据是，宜人贷的金融科技能力共享平台YEP平台目前已经与70余家机构达成合作，包括银行、保险、消费金融公司，向他们输出科技、风控和精准获客三项核心能力。

　　YEP平台的发展，给了宜人贷另一种可能。

　　我们看到，他们正在走一条与京东金融等超级巨头类似的路径：通过服务行业内的金融机构，去覆盖更多的C端用户。在市场巨大又比较分散的金融行业，这是渗透效率最高的方式。