國新健康(000503)4月7日晚間披露資產收購方案，公司擬以發行股份及支付現金的方式購買京頤科技99.3267%股份及雲頂偉業90%股權，其中，京頤科技99.3267%股份預估作價爲12.93億元，雲頂偉業90%股權預估作價尚未確定。

　　據瞭解，京頤科技是國內領先的智慧醫療技術及服務提供商，業務涵蓋醫療雲、HRP、智慧病房三大領域，全面佈局數字化醫院和區域智慧醫療。京頤科技藉助互聯網+、雲計算等創新醫療服務模式，面向政府及各類型醫療機構提供一站式醫療信息化雲服務。

　　雲頂偉業致力於“互聯網+”和“金融+”的醫保結算系統和統一結算支付平臺方案解決及服務提供商，公司現擁有社會保障和金衛一卡通兩大領域產品體系，業務範圍涵蓋智慧社會保險、醫保結算、異地就醫等系列產品。

　　2017年-2018年，京頤科技營業收入分別爲1.43億元、2.45億元，淨利潤分別爲-5050萬元、2523萬元；雲頂偉業相同報告期的營業收入分別爲2979萬元、2610萬元，淨利潤分別爲521.8萬元、306.8萬元。

　　針對上述交易，相關補償義務人也給出業績承諾，京頤科技2019年-2021年實現的淨利潤分別不低於6000萬元、8000萬元、1.1億元；由於雲頂偉業90%股權預估作價尚未確定，相關交易各方盈利補償安排尚未確定。

　　2017年12月，國風投基金通過增資方式成爲國新健康控股股東中海恆之控股股東，國新健康實際控制人由康喬變更爲國風投基金的實際控制人中國國新。按交易標的股權結構和預計估值範圍初步測算，上述收購交易不會導致國新健康控制權發生變化。

　　目前，國新健康主營業務包括健康醫療大數據平臺基礎建設、醫保基金綜合管理服務、醫療質量安全服務等。2017年，國新健康營業收入、淨利潤分別爲1.84億元、1667萬元，2018年前三季度的營業收入、淨利潤分別爲4662萬元、-1.13億元。

　　國新健康表示，重組完成後，公司的總資產、營業收入和歸屬於母公司的淨利潤等主要財務數據預計將有所增加，公司的盈利能力和抗風險能力將得到提升，公司的綜合競爭實力和持續經營能力將進一步增強。

　　記者注意到，從行業背景來看，國家醫療衛生體制改革已進入新階段，產業政策也引導軟件及信息技術服務業資源整合，醫療衛生信息化建設逐步向健康醫療大數據建設結構化升級。

　　國新健康認爲，隨着國家醫保局開展醫保信息化建設以及國家衛健委的醫療信息化建設標 準等指導意見的逐步落地，醫療保障信息平臺、醫療大數據中心等信息化建設需求出現“井噴”，此次重組將賦能公司開展醫保信息化及醫療信息化建設，符合公司整體戰略需求。

　　此外，由於國新健康目前主要從事健康保障服務行業，國新健康認爲，收購標的公司以智慧醫療技術服務提供商爲主，與公司業務形成良好協同，強強聯合有助於形成“互聯網+”綜合服務方案，促進“三醫聯動”相關業務落地，有效支撐公司健康醫療大數據能力建設。

　　從收購後的協同效應來講，兩標的公司作爲國內領先的信息技術及服務提供商，也將與國新健康在多個領域形成協同效應。

　　一方面，國新健康與京頤科技協同後將加強應對地方衛健委、醫療機構的增量、高端業務需求，京頤科技的HRP系統可以實現醫院內部成本管理和績效管理；另一方面，國新健康與雲頂偉業協同後將具備醫保平臺建設能力，併購雲頂偉業將擴展國新健康產品覆蓋的廣度與深度，有利於實現規模化收入增長。