【七哥辣評】Bitfinex—USDT的幕後老闆

從2018年9月開始，七哥將每在週一、三、五晚間6點，每週三篇，為您逐個分析加密幣交易平臺。

這是一件笨事，說真話風險高，容易得罪人。市場上幾乎沒有人願意做。我們也已經準備好了各種可能的後果。但笨事總要有人去做，我們的原意是儘可能的消除信息不對稱，最大程度的還原一家交易平臺的真貌，如果能幫到大家理性選擇投資平臺，我們的目的就達到了。

開始

Bitfinex在業界也算是一家老牌交易所了。上線於2012年10月的Bitfinex和之前提到的門頭溝（請閱覽第七篇）年紀相仿，他們也有著相仿的屢次被黑客攻擊經歷，但不同的是門頭溝早已倒閉，而Bitfinex仍然處於行業頭部位置。

今天，七哥將帶您扒開Bitfinex的歷史，看一看是什麼讓這家屢次被黑客攻擊的公司活了下來，又是什麼支撐他走到現在這一步。

問題管理層

首先，公司的創始人Raphael Nicolle就曾經操盤過一些類似於龐氏騙局的資金盤遊戲。

他曾向其用戶借貸並承諾以2%的周息還貸（年化180%）。當人們問他如何保證還上本金加利息，他簡單的答了一句「低買高賣」。很明顯，這是一種拿著別人錢去賭的做法。贏了得益歸他，輸了一地雞毛。

除了自己做過一些見不得光的勾當，Raphael還投資並且公開支持另一個龐氏騙局項目——比特幣儲蓄信託賬戶(BST)。而現在，這個項目的操盤手「海盜40」（Pirate 40）Trendon Shavers已被捕並被處以4000萬美金的懲罰。

從其創始人來看，Bitfinex就有著問題基因。一個沒有誠信的人開出來的交易所極有可能成為一個大賭場。

不斷被黑客攻擊的歷史

從2015年5月開始，Bitfinex就不斷地被黑客攻擊。先是1500個比特幣被盜，到2016年8月，近12萬個比特幣被盜。損失高達1. 1億美元，相當於總資產地36%多。而值得注意的是Bitfinex有50%的資金使用門頭溝的熱錢包。也就是說極有可能，門頭溝的被盜事件牽連到了Bitfinex，只不過事情一直拖到了2016年的8月。為此，比特幣價格跌去了20%。

平臺幣—救命稻草

在這種情況下，Bitfinex想到了一個救命稻草—推出平臺幣(BFX)。根據規則，用戶被盜竊的比特幣將用新的BFX代幣代替。然後，平臺將開放了投資機會，允許超過300個客戶將他們的代幣轉換成Bitfinex的股權，並成為股東。此外，使用營業利潤每月「兌換」一部分用戶持有的代幣—將代幣轉換回用戶的美元賬戶餘額。

可以看出這一策略是及其有效的，Bitfinex成功的綁定了用戶，公司還順便拉高了平臺幣的價格。

得穩定幣者得天下

今年1月30日，Bitfinex 和 Tether 兩家公司因涉嫌操控比特幣價格被 CFTC（美國商品期貨交易委員會）傳喚。

關於 USDT、Tether、Bitfinex，BlockBeats 區塊律動在調查的過程中，發現了越來越多的漏洞，兩個團隊之間的關係雖然官方沒有承認，但是民間已經認為是同一個團隊。

而且民眾和匿名調查人員也發現在某些特定時期（比如比特幣暴跌時），Tether 團隊就會增發 USDT，而且頻率越來越高。不否認現在市場火爆給 USDT 發行量帶來的拉昇，但是發行量的真實存在證據呢？

要知道USDT的白皮書是霸王條款，不對用戶做任何承諾即損失賠償。

在網上，七哥扒到了公司首席策略官Phil Potter（剛離職）與CFO Giancarlo Devasini的履歷，發現這兩人同時擔任Bitfinex與Tether公司的要職。更意外的是，七哥找到了一個驚天

的電話錄音記錄。（請聽錄音medium.com/@bitfinexed/）

記錄中，Phil與Giancarlo承認了公司Bitfinex持有Tether（USDT）的股份，而且是「Majority Shareholder」（大股東）。CFO承認計劃用USDT來償還BFX，他同時承認曾「考慮」過通過洗售來推高平臺成交量。而且，USDT在多家交易所進行交易，可能意味著 Bitfinex 超發幣的行為不僅僅在 Bitfinex 一家交易所。最後Phil Potter甚至承認自己在交易所平臺裏有交易的行為。

在聽到了這一大串錄音後，七哥也算是開了眼了。想到加密幣的主旨便是反中心化控制、反貨幣超發。而現在，中心化、貨幣超發到沒被反掉，但控制方卻從看得見的政府變成了看不見的個人。運行機制也從透明化的金融法規程序轉移到了沒人知曉的暗箱操作。

總結

穩定幣的推出極大的幫到了那些被禁止法幣交易地區的人們，但如果他背後的掌控者是賭場，那麼，貨幣超發也許不可避免，其結局就是對用戶的一次財富洗劫。事實往往比現實殘酷許多，我們現在所看到的穩定比也許即不穩定，又非去中心化。雖然面對諸多質疑，Tether公司仍然選擇閉口不談，不公開其銀行賬號來向公眾確保USDT的實際額度。

有朋友曾跟七哥說過幣圈的規則就是沒有合同，一切只靠信任與君子協議。但在這裡，七哥想說，人與人之間的信任是不牢靠的。在犯錯成本幾乎為零的前提下，有多少人會選擇不去犯錯？更何況Bitfinex的創始人團隊本身就帶有騙子的基因。


推薦閱讀：
相關文章