今年受消息面影响，全球股汇市波动加剧，在此状况下，投信业者纷纷推出以收益为导向的特别股，目前包括柏瑞投信、群益投信、富邦投信、宏利投信、合库投信以及富兰克林华美投信等均有募集特别股相关基金，值得关注的是，特别股具有长期股息收益稳定、和其他资产类别相关性低等特性，因此，当市场发生风险时，振幅较小相对抗跌。

宏利特别股息收益基金预定经理人邓盛铭表示，特别股具有长期股息收益稳定的特性，尤其在波动市场中更能突显其稳健的特质，再加上违约率低于高收益债，可以在资产组合中发挥抗震效果。
 
以标普特别股指数为例，邓盛铭表示，统计至今年 3 月底，特别股的平均殖利率超过 6%，明显优于全球债券与美国投资等级债，甚至超越全球新兴市场债，并与美国高收益债 6.3% 的殖利率水平不相上下。

此外，特别股不论与股票型资产或是债券型资产的相关系数均偏低，适合投资人分散资产组合中固定收益投资部位的整体波动风险。而从历史经验来看，当美国联准会 (Fed) 货币政策缓升时，特别股资产期间虽会波动，但仍能缴出正报酬。

至于持股策略上，邓盛铭指出，现阶段美国利率缓升之际，预计美国特别股的表现空间仍值得期待，尤其是美国在企业降税与升息的双利多下，对金融产业基本面有利，更让金融业比重为大宗的特别股族群表现相对吸睛。

柏瑞特别股息收益基金经理人马治云则认为，投资人可留意能源产业相关的 MLP 企业特别股，因为这些能源企业主要负责输油管线、获利稳健且与油价波动较无关。

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